Brookfield, KKR, EQT y BlackRock pujan por el 100% de Acciona Energía en una operación que podría rondar los 11.000 millones de euros
La familia Entrecanales, que controla el 91,1% de la filial renovable de Acciona, evalúa varias propuestas no vinculantes, con Ardian y Qualitas Energy también en la retaguardia del proceso.
Cuatro grandes fondos internacionales se interesan por la filial renovable de Acciona
El proceso de revisión estratégica de Acciona Energía ha ganado intensidad esta semana. Entre los fondos que han mostrado su interés en hacerse con el 100% de la compañía figuran Brookfield, KKR, EQT y BlackRock, aunque por el momento el grupo continúa evaluando las propuestas recibidas y no ha tomado una decisión definitiva al respecto. Según analistas de Banco Sabadell, junto a estos cuatro nombres también aguardan en la retaguardia las gestoras Ardian y Qualitas Energy, a la espera de entrar en el proceso si se abre una nueva ventana de participación.
El interés no es nuevo: ya a mediados de junio, KKR y Brookfield presentaron una primera propuesta no vinculante de compra que llegó a disparar las acciones de Acciona Energía más de un 13% en una sola sesión. La compañía, controlada en un 91,1% por la familia Entrecanales, está asesorada por Goldman Sachs y Citi en el análisis de todas las alternativas estratégicas posibles, que van desde la entrada de un accionista minoritario hasta una participación mayoritaria o la venta total del negocio.
Una valoración cercana a los 11.000 millones de euros
Las cifras que se manejan en el mercado sitúan la valoración de la división de energías limpias en torno a los 11.000 millones de euros, incluyendo la deuda de la compañía. El atractivo para los potenciales compradores reside en una cartera de proyectos renovables diversificada geográficamente, que sigue siendo un referente en sostenibilidad pese a la volatilidad regulatoria y de precios energéticos que atraviesa el sector en los últimos meses.
Liquidez para financiar el plan inversor
La revisión estratégica responde, según fuentes del mercado, a la necesidad del grupo de captar liquidez adicional para financiar su ambicioso plan de inversión en nueva capacidad renovable. El desenlace de esta operación, uno de los más seguidos del sector energético europeo en lo que va de año, podría conocerse en las próximas semanas, aunque las fuentes consultadas insisten en que, de momento, no hay nada firmado sobre el papel.
